TMT方面，NAND flash存儲(chǔ)器價(jià)格上漲；2月全球半導(dǎo)體銷售額當(dāng)月同比增幅繼續(xù)擴(kuò)大。中游制造方面，三元材料以及部分鈷產(chǎn)品價(jià)格下行，電解液溶劑DMC、電解鈷、電解鎳和部分鋰原材料價(jià)格上行，光伏行業(yè)綜合價(jià)格指數(shù)上行；3月重卡銷量再次刷新歷史同期記錄。消費(fèi)需求方面，生豬養(yǎng)殖利潤(rùn)降幅較大；電影票房收入環(huán)比上行。資源品方面，建筑鋼材十日平均成交量上行；鋼坯、螺紋鋼價(jià)格上行；秦皇島動(dòng)力煤價(jià)格上漲；玻璃和水泥價(jià)格上行；國(guó)際原油價(jià)格和庫(kù)存均下降，有機(jī)化工品中燃料油、苯乙烯、PTA等價(jià)格上漲；錫、銅、鈷、鋁等金屬價(jià)格上漲，銅庫(kù)存增長(zhǎng)較多。公用事業(yè)方面，3月份美日歐等制造業(yè)PMI增幅擴(kuò)大。

　　核心觀點(diǎn)

　　·【本周關(guān)注】3月份以來(lái)鋼材成交量較大幅度提升，鋼價(jià)漲幅顯著。一方面“碳中和、碳達(dá)峰”的目標(biāo)提出之后，全國(guó)多個(gè)省份紛紛下達(dá)環(huán)保限產(chǎn)通知；另一方面，近日兩部委發(fā)布消息稱將于2021年組織開(kāi)展全國(guó)范圍的鋼材去產(chǎn)能“回頭看”，今年鋼材產(chǎn)量只減不增。而十四五開(kāi)年疊加海外經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，短期鋼材需求向好具有確定性，鋼材景氣度有望持續(xù)。

　　·【信息技術(shù)】NAND flash存儲(chǔ)器價(jià)格上行，4GB 1600MHz DRAM價(jià)格周環(huán)比上行。2月全球半導(dǎo)體銷售額同比增幅擴(kuò)大，美洲、日本地區(qū)半導(dǎo)體銷售額當(dāng)月同比增幅縮小，歐洲、中國(guó)、亞太地區(qū)半導(dǎo)體銷售額同比增幅擴(kuò)大。

　　·【中游制造】本周三元材料以及部分鈷產(chǎn)品價(jià)格下行，電解液溶劑DMC、電解鈷、電解鎳和部分鋰原材料價(jià)格上行。本周光伏行業(yè)綜合價(jià)格指數(shù)上行，多晶硅、硅片和電池片價(jià)格指數(shù)均上行，組件價(jià)格指數(shù)維持不變。3月重卡銷量連續(xù)第12個(gè)月創(chuàng)新高。2月中國(guó)新接船舶訂單量累計(jì)值同比轉(zhuǎn)正，中國(guó)手持船舶訂單量累計(jì)值同比降幅收窄。CCFI和CCBFI上行，BDI和BDTI下行。

　　·【消費(fèi)需求】本周仔豬、生豬和豬肉價(jià)格下降；自繁自養(yǎng)生豬和外購(gòu)仔豬養(yǎng)殖利潤(rùn)下降。肉雞苗價(jià)格上行，雞肉價(jià)格下降。蔬菜價(jià)格指數(shù)和棉花期貨結(jié)算價(jià)下降，玉米期貨結(jié)算價(jià)上行。本周電影票房收入周環(huán)比上行。3月文化用紙價(jià)格環(huán)比、同比均上行。

　　·【資源品】建筑鋼材成交量十日均值周漲幅較大；螺紋鋼價(jià)格、鋼坯價(jià)格和鐵礦石價(jià)格指數(shù)均上行；主要鋼材品種和鋼坯庫(kù)存下行，國(guó)內(nèi)港口鐵礦石庫(kù)存上行；高爐開(kāi)工率和產(chǎn)能利用率均下行。焦炭期貨結(jié)算價(jià)上行，焦煤和動(dòng)力煤期貨結(jié)算價(jià)下行，秦皇島港動(dòng)力煤報(bào)價(jià)上行；京唐港煉焦煤庫(kù)存漲幅較大，天津港(行情600717,診股)焦炭庫(kù)存下行。浮法玻璃均價(jià)上行；浮法玻璃、白玻璃庫(kù)存上行。本周全國(guó)水泥價(jià)格指數(shù)上行。國(guó)際原油價(jià)格和庫(kù)存均下行；無(wú)機(jī)化工品價(jià)格普遍上漲，硫酸漲幅較大，有機(jī)化工品苯乙烯、PTA、二甲苯等價(jià)格漲幅較大；工業(yè)金屬價(jià)格多數(shù)上，錫、銅、鈷、鋁等金屬價(jià)格上漲；鋁、鎳、鋅等庫(kù)存下降，銅庫(kù)存增長(zhǎng)較多；黃金、白銀價(jià)格上漲。

　　·【金融地產(chǎn)】貨幣市場(chǎng)存量與上周持平，隔夜/1周/2周SHIBOR利率下行；土地成交溢價(jià)率上行，商品房成交面積下行。

　　·【公用事業(yè)】我國(guó)天然氣出廠價(jià)上行，3月歐美日等制造業(yè)PMI指數(shù)上行。

　　風(fēng)險(xiǎn)提示：產(chǎn)業(yè)扶持力度不及預(yù)期，宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)

　　目錄

　　01

　　本周行業(yè)景氣度核心變化總覽

　　1、本周關(guān)注：鋼材成交回升，鋼價(jià)創(chuàng)新高

　　近期鋼材價(jià)格較大幅度上漲。截至4月2日唐山鋼坯價(jià)格指數(shù)突破5000元/噸，達(dá)到5016元/噸，創(chuàng)近十年來(lái)的新高；螺紋鋼價(jià)格5117.0元/噸，也是近十年以來(lái)的新高；鐵礦石價(jià)格指數(shù)從去年四季度開(kāi)始進(jìn)入上行通道。

　　供給端來(lái)看，一方面，“碳中和、碳達(dá)峰”的目標(biāo)提出之后，全國(guó)多個(gè)省份紛紛下達(dá)環(huán)保限產(chǎn)通知，減產(chǎn)、限產(chǎn)、甚至停產(chǎn)，拆除部分高爐。目前全國(guó)高爐開(kāi)工率59.94%，唐山鋼廠高爐開(kāi)工率45.24%，均降至2019年9月份以來(lái)的新低。另一方面，近日兩部委發(fā)布消息稱將于2021年組織開(kāi)展全國(guó)范圍的鋼材去產(chǎn)能“回頭看”，重點(diǎn)檢查2016年以來(lái)各有關(guān)地區(qū)鋼鐵去產(chǎn)能工作的開(kāi)展和整改情況，化解鋼鐵過(guò)剩產(chǎn)能并打擊“地條鋼”涉及的冶煉裝備關(guān)停和退出情況。2021年我國(guó)新版鋼鐵產(chǎn)能置換實(shí)施辦法和鋼鐵項(xiàng)目備案等重要文件將出臺(tái)，確保鋼鐵總產(chǎn)能只增不減。

　　同時(shí)近期鋼材庫(kù)存也有較大幅度回落，3月份鋼材庫(kù)存去化尤為明顯。截至4月1日，唐山鋼坯庫(kù)存22.3萬(wàn)噸，相比3月底降低了50.3%；截至4月2日，主要鋼材品種庫(kù)存1970.49萬(wàn)噸。

　　需求來(lái)看，今年十四五開(kāi)年，疊加海外經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，短期鋼材需求向好具有確定性。近期國(guó)內(nèi)房屋銷售保持韌性，1-2月份商品房銷售額累計(jì)同比上行133.4%，房地產(chǎn)投資開(kāi)發(fā)均有較大幅度提升。同時(shí)海外持續(xù)推進(jìn)刺激政策，3月31日拜登政府發(fā)布一項(xiàng)合計(jì)約為2.35萬(wàn)億的基建刺激計(jì)劃，涉及交通基礎(chǔ)設(shè)施、飲用水、電網(wǎng)、學(xué)校設(shè)施改造等。預(yù)計(jì)對(duì)我國(guó)的出口帶來(lái)一定的拉動(dòng)。根據(jù)八大建筑央企發(fā)布的消息，2020年合計(jì)新簽訂單已經(jīng)接近12萬(wàn)億，整體同比增長(zhǎng)近20%，其中中國(guó)電建(行情601669,診股)、中國(guó)中冶(行情601618,診股)訂單增長(zhǎng)達(dá)30%左右。根據(jù)冶金工業(yè)規(guī)劃研究院報(bào)告顯示，預(yù)計(jì)2021年中國(guó)鋼材需求量為9.91億噸，同比將增長(zhǎng)1.0%。

　　此外近期鋼材成交量較大幅度提升。根據(jù)mysteel數(shù)據(jù)，截至4月6日主流貿(mào)易商全國(guó)建筑鋼材成交量為29.54萬(wàn)噸；從過(guò)去十日移動(dòng)均值情況來(lái)看，主流貿(mào)易商全國(guó)建筑鋼材成交量十日均值為27.01萬(wàn)噸，周環(huán)比增長(zhǎng)14.08%，三月份以來(lái)日成交量增長(zhǎng)了300.2%。

　　整體來(lái)看，各個(gè)統(tǒng)計(jì)口徑鋼材去化明顯，在“碳中和、碳達(dá)峰”目標(biāo)背景下，工信部壓產(chǎn)、減產(chǎn)力度加大，全年鋼材供給只降不增。需求端十四五開(kāi)年，八大建筑央企新簽訂單數(shù)據(jù)向好，鋼材成交顯著回升；疊加海外刺激政策加碼，全年鋼材需求向好具有較大確定性，鋼材景氣度有望持續(xù)。

　　2、行業(yè)景氣度核心變化總覽

　　02

　　信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)

　　1、NAND flash儲(chǔ)存器價(jià)格上行

　　NAND flash存儲(chǔ)器價(jià)格上行，4GB 1600MHz DRAM價(jià)格周環(huán)比上行。截至4月6日，4GB 1600MHz DRAM價(jià)格周環(huán)比上漲1.30%至3.28美元，4GB eTT DRAM價(jià)格周環(huán)比上漲1.96%至2.080美元。32GB NAND flash價(jià)格較上周上行0.44%至2.048美元，64GB NAND flash價(jià)格周環(huán)比上行3.59%至2.772美元。

　　2、2月全球半導(dǎo)體銷售額同比增幅擴(kuò)大

　　2月全球半導(dǎo)體銷售額當(dāng)月同比增幅繼續(xù)擴(kuò)大，美洲、日本地區(qū)半導(dǎo)體銷售額當(dāng)月同比增幅縮小，歐洲、中國(guó)、亞太地區(qū)半導(dǎo)體銷售額同比增幅擴(kuò)大。2月全球合計(jì)半導(dǎo)體銷售額為395.9億美元，當(dāng)月同比增長(zhǎng)14.70%，增幅較上月增幅擴(kuò)大1.5個(gè)百分點(diǎn)。其中美洲地區(qū)2月份半導(dǎo)體銷售額為80.0億美元，當(dāng)月同比增長(zhǎng)9.70%，較上月增幅縮小5.7個(gè)百分點(diǎn)；歐洲地區(qū)2月份半導(dǎo)體銷售額為34.8億美元，當(dāng)月同比增長(zhǎng)6.80%，較上月增幅擴(kuò)大0.4個(gè)百分點(diǎn)；日本地區(qū)2月份半導(dǎo)體銷售額為31.7億美元，當(dāng)月同比增長(zhǎng)7.60%，較上月增幅收窄2.0個(gè)百分點(diǎn)；中國(guó)地區(qū)2月份半導(dǎo)體銷售額為137.4億美元，當(dāng)月同比增長(zhǎng)18.90%，較上月增幅擴(kuò)大6.5個(gè)百分點(diǎn)；亞太地區(qū)2月份半導(dǎo)體銷售額為249.4億美元，當(dāng)月同比增長(zhǎng)20.40%，增幅較上月擴(kuò)大6.6個(gè)百分點(diǎn)。

　　03

　　中游制造業(yè)

　　1、電解液溶劑DMC、電解鎳、氫氧化鋰等價(jià)格上行

　　本周三元材料以及部分鈷產(chǎn)品價(jià)格下行，電解液溶劑DMC、電解鈷、電解鎳和部分鋰原材料價(jià)格上行。在電解液方面，截至4月7日，電解液溶劑DMC價(jià)格周漲4.48%至7000元/噸，月環(huán)比下降23.08%；截至4月6日，六氟磷酸鋰價(jià)格維持在20萬(wàn)元/噸，與上個(gè)月持平。在正極材料方面，截至4月6日，電解鎳現(xiàn)貨均價(jià)較上周上行1.02%至128800元/噸；截至4月6日，電解錳市場(chǎng)平均價(jià)格維持在17300元/噸，與上周持平。在鋰原材料方面，截至4月6日，電池級(jí)碳酸鋰現(xiàn)貨價(jià)格維持在85500.0元/噸；氫氧化鋰價(jià)格較上周上漲5.41%至78000元/噸；三元材料價(jià)格周跌0.67%至148元/千克，電解液錳酸鋰價(jià)格維持在3.70萬(wàn)元/噸；電解液磷酸鐵鋰價(jià)格維持在6.45萬(wàn)元/噸。鈷產(chǎn)品中，截至4月6日，電解鈷價(jià)格周漲2.75%至374000元/噸；鈷粉價(jià)格維持在385.0元/千克；氧化鈷價(jià)格周跌2.19%至313元/千克；四氧化三鈷價(jià)格周跌2.17%至316元/千克。

　　2、光伏行業(yè)綜合價(jià)格指數(shù)上漲

　　本周光伏行業(yè)綜合價(jià)格指數(shù)上行，多晶硅、硅片和電池片價(jià)格指數(shù)均上行，組件價(jià)格指數(shù)維持不變。截至4月6日，光伏行業(yè)綜合價(jià)格指數(shù)較前兩周上漲4.54%至36.85，多晶硅價(jià)格指數(shù)較前兩周漲8.23%至81.42，硅片價(jià)格指數(shù)較前兩周上漲4.96%至36.18，電池片價(jià)格指數(shù)較前兩周上漲5.18%至18.28，組件價(jià)格指數(shù)維持在34.25。

　　本周光伏產(chǎn)業(yè)鏈中硅料價(jià)格上漲，組件價(jià)格下跌，多晶電池片價(jià)格上行。在硅料方面，截至4月6日，國(guó)產(chǎn)多晶硅料價(jià)格為19.84美元/千克，較前兩周上漲7.78%；進(jìn)口多晶硅料價(jià)格為20.30美元/千克，較前兩周上漲7.57%。在電池片方面，截至4月6日，156多晶電池片現(xiàn)貨價(jià)為0.102美元/瓦，較前兩周上漲7.37%。在組件方面，截至3月31日，晶硅光伏組件價(jià)格較上周下跌0.56%至0.178美元/瓦；薄膜光伏組件價(jià)格較上周下跌0.47%至0.213美元/瓦。

　　3、3月重卡銷量連續(xù)第12個(gè)月創(chuàng)新高

　　3月重卡銷量再次刷新歷史同期記錄。據(jù)第一商用車網(wǎng)數(shù)據(jù)，2021年3月國(guó)內(nèi)重卡銷售約23萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)92%，較上一個(gè)記錄-2019年3月增長(zhǎng)8萬(wàn)輛；2021年前兩個(gè)月重卡銷量分別為18.34萬(wàn)輛和11.83萬(wàn)輛，連續(xù)創(chuàng)造當(dāng)月重卡市場(chǎng)銷量新紀(jì)錄，也是重卡市場(chǎng)自去年4月份以來(lái)的12連增。細(xì)分企業(yè)來(lái)看，有5家企業(yè)銷量破萬(wàn)輛，銷量前十企業(yè)3月份合計(jì)份額達(dá)到98.7%，而排名前五的企業(yè)合計(jì)份額達(dá)到87.8%，其中排名首位的一汽解放(行情000800,診股)獨(dú)食了3月份重卡市場(chǎng)31.2%的份額。

　　4、1-2月中國(guó)新接船舶訂單量累計(jì)值同比轉(zhuǎn)正

　　1-2月中國(guó)新接船舶訂單量累計(jì)值同比轉(zhuǎn)正，中國(guó)手持船舶訂單量累計(jì)值同比降幅收窄。1-2月中國(guó)新接船舶訂單量累計(jì)值為681.00萬(wàn)載重噸，累計(jì)同比上行105.12%，增速自去年5月份以來(lái)首次轉(zhuǎn)正；中國(guó)手持船舶訂單量累計(jì)值為7051.00萬(wàn)載重噸，累計(jì)同比下行12.20%，跌幅較去年1-12月縮小0.72個(gè)百分點(diǎn)。

　　5、CCFI和CCBFI周環(huán)比上行

　　本周中國(guó)出口集裝箱運(yùn)價(jià)指數(shù)CCFI和中國(guó)沿海散貨運(yùn)價(jià)綜合指數(shù)CCBFI上行。在國(guó)內(nèi)航運(yùn)方面，截至4月2日，中國(guó)出口集裝箱運(yùn)價(jià)綜合指數(shù)CCFI周環(huán)比上行0.44%至1871.78點(diǎn)；中國(guó)沿海散貨運(yùn)價(jià)綜合指數(shù)CCBFI周環(huán)比上行0.49%至1280.66點(diǎn)。本周波羅的海干散貨指數(shù)BDI下行，原油運(yùn)輸指數(shù)BDTI下行。在國(guó)際航運(yùn)方面，截至4月6日，波羅的海干散貨指數(shù)BDI為2092.00點(diǎn)，較上周下行0.52%；原油運(yùn)輸指數(shù)BDTI為685.00點(diǎn)，較上周下行7.06%。

　　04

　　消費(fèi)需求景氣觀察

　　1、豬肉價(jià)格下行，生豬養(yǎng)殖利潤(rùn)繼續(xù)下降

　　本周仔豬、生豬和豬肉價(jià)格下降。截至4月2日，22個(gè)省市仔豬平均價(jià)格104.47元/千克，周環(huán)比下降3.53%；22個(gè)省市平均生豬價(jià)格24.99元/千克，周環(huán)比下行6.37%；22個(gè)省市平均豬肉價(jià)格38.90元/千克，周環(huán)比下降5.44%。在生豬養(yǎng)殖利潤(rùn)方面，本周自繁自養(yǎng)生豬和外購(gòu)仔豬養(yǎng)殖利潤(rùn)繼續(xù)下降。截至4月2日，自繁自養(yǎng)生豬養(yǎng)殖利潤(rùn)為981.69元/頭，周環(huán)比下降15.98%；外購(gòu)仔豬養(yǎng)殖利潤(rùn)為-336.77元/頭，較上周利潤(rùn)繼續(xù)下行143.38元/頭。

　　在肉雞養(yǎng)殖方面，肉雞苗價(jià)格上行，雞肉價(jià)格下降。截至4月2日，主產(chǎn)區(qū)肉雞苗平均價(jià)格為5.10元/羽，周環(huán)比上行3.87%；截至4月2日，36個(gè)城市平均雞肉零售價(jià)格為12.96元/500克，較上周下行0.23%。

　　蔬菜價(jià)格指數(shù)和棉花期貨結(jié)算價(jià)下降，玉米期貨結(jié)算價(jià)上行。截至4月6日，中國(guó)壽光蔬菜價(jià)格指數(shù)為129.87，較上周下行2.65%；截至4月6日，棉花期貨結(jié)算價(jià)格為79.22美分/磅，較上周下行1.76%；玉米期貨結(jié)算價(jià)格為554.25美分/蒲式耳，較上周上行2.78%。

　　2、 電影票房收入上行

　　本周電影票房收入、觀影人數(shù)和電影上映場(chǎng)次均上行。截至4月4日，本周電影票房收入9.87億元，較上周上行50.2%，月環(huán)比上行41.8%；觀影人數(shù)2663.69萬(wàn)人，較上周上升52.1%，月環(huán)比上行47.6%；電影上映248萬(wàn)場(chǎng)，較上周上行6.1%，月環(huán)比上行0.8%。

　　3、3月文化用紙價(jià)格環(huán)比、同比均上行

　　3月文化用紙價(jià)格環(huán)比、同比均上行。3月華夏太陽(yáng)（華南）雙膠紙平均價(jià)為6750元/噸，與上月持平，同比上行10.66%；華夏太陽(yáng)（華南）銅版紙平均價(jià)為7025元/噸，月環(huán)比上行7.66%，同比上行7.66%。

　　05

　　資源品高頻跟蹤

　　1、鋼材價(jià)格上行，成交量繼續(xù)回升

　　建筑鋼材成交量十日均值周漲幅較大。根據(jù)Mysteel Data，4月6日主流貿(mào)易商全國(guó)建筑鋼材成交量為29.54萬(wàn)噸；從過(guò)去十日移動(dòng)均值情況來(lái)看，主流貿(mào)易商全國(guó)建筑鋼材成交量十日均值為27.01萬(wàn)噸，周環(huán)比增長(zhǎng)14.08%。

　　本周螺紋鋼價(jià)格、鋼坯價(jià)格和鐵礦石價(jià)格指數(shù)均上行，主要鋼材品種和鋼坯庫(kù)存下行，國(guó)內(nèi)港口鐵礦石庫(kù)存上行，唐山鋼廠高爐開(kāi)工率、全國(guó)高爐開(kāi)工率和唐山鋼廠產(chǎn)能利用率均下行。價(jià)格方面，截至4月6日，螺紋鋼價(jià)格為5117.0元/噸，周環(huán)比上行4.15%；截至4月2日，鋼坯價(jià)格5016.0元/噸，周環(huán)比增長(zhǎng)5.73%；截至4月2日，鐵礦石價(jià)格指數(shù)為595.85，周環(huán)比上行2.59%。庫(kù)存方面，截至4月1日，國(guó)內(nèi)港口鐵礦石庫(kù)存量為13135.0萬(wàn)噸，周環(huán)比上漲0.51%；唐山鋼坯庫(kù)存量為22.30萬(wàn)噸，周環(huán)比下降50.30%；截至4月2日，主要鋼材品種庫(kù)存相比上周下降4.80%至1970.49萬(wàn)噸。產(chǎn)能方面，截止4月2日，全國(guó)高爐開(kāi)工率59.94%，較上周下降1.94個(gè)百分點(diǎn)；唐山鋼廠高爐開(kāi)工率45.24%，較上周下行0.79個(gè)百分點(diǎn)；唐山鋼廠產(chǎn)能利用率58.52%，較上周下降1.19百分點(diǎn)。

　　2、動(dòng)力煤價(jià)格上行，京唐港煉焦煤庫(kù)存漲幅較大

　　價(jià)格方面，秦皇島港動(dòng)力煤報(bào)價(jià)上行，京唐港山西主焦煤庫(kù)提價(jià)與上周持平，焦炭期貨結(jié)算價(jià)上行，焦煤和動(dòng)力煤期貨結(jié)算價(jià)下行。截至4月5日，秦皇島港動(dòng)力煤報(bào)價(jià)718.4元/噸，周環(huán)比上升9.01%；截至4月6日，京唐港山西主焦煤庫(kù)提價(jià)報(bào)1600.0元/噸，與上周持平。截至4月6日，焦炭期貨結(jié)算價(jià)收于2397.0元/噸，周環(huán)比上行5.22%；焦煤期貨結(jié)算價(jià)收于1601.0元/噸，周環(huán)比下行3.70%；動(dòng)力煤期貨結(jié)算價(jià)731.8元/噸，周環(huán)比下降0.46%。

　　庫(kù)存方面，本周秦皇島港煤炭庫(kù)存小幅上行，京唐港煉焦煤庫(kù)存漲幅較大，天津港焦炭庫(kù)存下行。截至4月7日，秦皇島港煤炭庫(kù)存報(bào)455.0萬(wàn)噸，周環(huán)比上行0.33%；截至4月2日，京唐港煉焦煤庫(kù)存報(bào)170.0萬(wàn)噸，周環(huán)比上行57.41%；天津港焦炭庫(kù)存報(bào)11.5萬(wàn)噸，周環(huán)比下降4.17%。

　　3、玻璃價(jià)格小幅上漲，全國(guó)水泥價(jià)格指數(shù)上行

　　本周浮法玻璃現(xiàn)貨均價(jià)上行，浮法玻璃生產(chǎn)線庫(kù)存和白玻璃庫(kù)存上行，浮法玻璃生產(chǎn)線開(kāi)工率繼續(xù)持平，產(chǎn)能利用率上行。在價(jià)格方面，截至4月2日，全國(guó)主要城市浮法玻璃現(xiàn)貨均價(jià)較上周上行0.49%至2116.09元/噸。庫(kù)存方面，截至4月2日，浮法玻璃生產(chǎn)線庫(kù)存較上周上行0.68%至3114萬(wàn)重量箱；白玻璃庫(kù)存較上周上行1.31%至2872萬(wàn)重量箱；彩玻璃庫(kù)存為163萬(wàn)重量箱，與上周持平。在生產(chǎn)端，截至4月2日，浮法玻璃生產(chǎn)線開(kāi)工率64.32%，較上周持平；浮法玻璃產(chǎn)能利用率69.33%，較上周上行0.21個(gè)百分點(diǎn)。

　　水泥價(jià)格方面，本周全國(guó)水泥價(jià)格指數(shù)上行，各地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)普遍上漲。截至4月6日，全國(guó)水泥價(jià)格指數(shù)為150.34點(diǎn)，較上周上行1.20%；長(zhǎng)江地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)較上周上行1.08%至161.76點(diǎn)；東北地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)為125.84點(diǎn)，較上周上行0.53%；華北地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)上行0.06%至133.76點(diǎn)；華東地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)較上周上行1.11%至159.81點(diǎn)；西北地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)為144.09點(diǎn)，較上周上行1.36%；西南地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)上行0.53%至131.45點(diǎn)；中南地區(qū)水泥價(jià)格指數(shù)為159.85點(diǎn)，較上周上行2.61%。

　　4、國(guó)際原油價(jià)格下行，化工品價(jià)格多數(shù)上漲

　　國(guó)際原油價(jià)格和庫(kù)存均下行。截至2021年4月6日，Brent原油現(xiàn)貨價(jià)格周環(huán)比下行1.53%至62.61美元/桶，WTI原油價(jià)格下行2.01%至59.33美元/桶。在供給方面，截至2021年4月1日，美國(guó)鉆機(jī)數(shù)量當(dāng)周值為430部，較上周增加13部；截至2021年3月36日，全美商業(yè)原油庫(kù)存量周同比下行0.17%至5.02億桶。

　　無(wú)機(jī)化工品普遍上漲，硫酸漲幅較大。截至3月31日，硫酸市場(chǎng)均價(jià)510.0元/噸，較上周上行3.93%。截至4月6日，鈦白粉市場(chǎng)均價(jià)18650.0元/噸，與上周持平。截至4月6日，純堿期貨結(jié)算價(jià)較上周上行3.01%至1916.0元/噸。截至3月28日，醋酸市場(chǎng)均價(jià)6140.0元/噸，較上周上行1.28%。

　　有機(jī)化工品期貨價(jià)格多數(shù)上漲， 苯乙烯、PTA、二甲苯等期貨價(jià)格漲幅較大。截至4月6日，PTA期貨結(jié)算價(jià)為4558.0元/噸，較上周上行2.89%；PVC期貨結(jié)算價(jià)上行1.83%至8910.0元/噸；甲醇期貨結(jié)算價(jià)2444.0元/噸，較上周上行0.99%；天然橡膠期貨結(jié)算價(jià)上行0.95%至14300.0元/噸；瀝青結(jié)算價(jià)上行0.77%至2886.0元/噸；LLDPE期貨結(jié)算價(jià)為8670.0元/噸，較上周上行0.41%；聚丙烯期貨結(jié)算價(jià)為8905.0元/噸，較上周上行0.01%；燃料油期貨結(jié)算價(jià)為2352.0元/噸，較上周下行2.33%。

　　截至4月7日，苯乙烯價(jià)格較上周上行8.09%至9295.5元/噸；二甲苯價(jià)格周環(huán)比上行2.80%至5600.00元/噸；二乙二醇周環(huán)比上行2.08%至6737.5元/噸；甲苯周環(huán)比上行0.49%至5384.4元/噸。

　　5、工業(yè)金屬價(jià)格多數(shù)上漲，銅庫(kù)存漲幅較大

　　本周工業(yè)金屬價(jià)格多數(shù)上漲，錫、銅、鈷、鋁等金屬價(jià)格上漲；鋁、鎳、鋅等庫(kù)存下降，銅庫(kù)存增長(zhǎng)較多。截至4月6日，錫價(jià)格周環(huán)比上行6.24%至187250.0元/噸；銅平均價(jià)收于67190.0元/噸，上行1.54%；鈷價(jià)格相比上周上行1.12%至362000.0元/噸；鋁價(jià)格周環(huán)比上行1.10%至17510.0元/噸；鎳價(jià)格周環(huán)比上行0.92%至126750.0元/噸；長(zhǎng)江有色市場(chǎng)鋅價(jià)格為22350.0元/噸，與上周持平；鉛價(jià)格下行2.90%至15050.0元/噸。庫(kù)存方面，截至4月1日，銅庫(kù)存較上周上行18.16%至143775.0噸；錫庫(kù)存周環(huán)比上行3.26%至1740.0噸；鉛庫(kù)存本周上行0.04%至119550.0噸；鋁庫(kù)存較上周下行2.33%至1889400.0噸；鎳庫(kù)存259182.0噸，較上周下行0.77%；鋅庫(kù)存上周下行0.27%至270500.0噸。

　　本周黃金、白銀價(jià)格均上行。截至4月6日，倫敦黃金現(xiàn)貨價(jià)格為1744.65美元/盎司，周環(huán)比上行3.60%；倫敦白銀現(xiàn)貨價(jià)格收于25.04美元/盎司，較上周上行2.88%。截至4月6日，COMEX黃金期貨收盤價(jià)報(bào)1744.4美元/盎司，較上周上行3.47%；COMEX白銀期貨收盤價(jià)上行4.78%至25.21美元/盎司。

　　06

　　金融與地產(chǎn)行業(yè)

　　1、貨幣市場(chǎng)存量與上周持平，隔夜/1周/2周SHIBOR利率下行

　　本周貨幣市場(chǎng)存量與上周持平，隔夜/1周/2周SHIBOR利率均下行。截至4月7日，隔夜SHIBOR較上周下行30bps至1.82%，1周SHIBOR較上周下行31bps至1.94%，2周SHIBOR較上周下行48bps至2.00%。截至4月6日，1天銀行間同業(yè)拆借利率較上周下行5bps至1.83%，7天銀行間同業(yè)拆借利率較上周上行24bps至2.77%，14天銀行間同業(yè)拆借利率下行46bps至2.12%。在貨幣市場(chǎng)方面，截至4月2日，上周貨幣市場(chǎng)投放500億元，貨幣市場(chǎng)回籠500億元，貨幣市場(chǎng)存量與上周持平。在匯率方面，截至4月7日，美元兌人民幣中間價(jià)較上周下行0.03報(bào)6.5384。

　　1周//6個(gè)月理財(cái)產(chǎn)品收益率與上周持平，1個(gè)月理財(cái)產(chǎn)品收益率較上周下行。截至4月4日，1周理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益率為2.79%，與上周持平；1個(gè)月理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益率為3.30%，較上周下行10個(gè)bp；6個(gè)月理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益率為3.63%，與上周持平。

　　2、A股成交額和換手率均下行

　　A股成交額和換手率均下行。截至4月6日，上證A股換手率較上周下行0.12個(gè)百分點(diǎn)至0.62%；滬深兩市日總成交額下行，截至4月6日，兩市日成交總額為6405.47億元人民幣，較上周下行12.54%。

　　在債券收益率方面，6個(gè)月/1年國(guó)債到期收益率下行，3年期國(guó)債到期收益率上行。截至4月6日，6個(gè)月國(guó)債到期收益率本周下行7bp至2.23%，1年國(guó)債到期收益率下行5bp至2.57%，3年期國(guó)債到期收益率上行2bp至2.88%；5年期債券期限利差為0.43%，與上周持平；10年期債券期限利差較上周上行1bp至0.62%；1年期AAA債券信用利差為0.41%，與上周持平，10年期AAA級(jí)債券信用利差較上周下行1bp至0.86%。

　　3、本周土地成交溢價(jià)率上行， 100大中城市成交土地環(huán)比下行

　　本周土地成交溢價(jià)率上行，商品房成交面積下行。截至4月4日，100大中城市土地成交溢價(jià)率為11.49%，較上周上行4.84個(gè)百分點(diǎn)；30大中城市商品房成交面積當(dāng)周值為395.97萬(wàn)平方米，較上周下行3.10%。

　　07

　　公用事業(yè)

　　1、我國(guó)天然氣出廠價(jià)上行

　　我國(guó)天然氣出廠價(jià)和英國(guó)天然氣期貨結(jié)算價(jià)均上行。截至4月2日，我國(guó)天然氣出廠價(jià)報(bào)3581.0元/噸，較上周上行0.45%；截至3月30日，英國(guó)天然氣期貨結(jié)算價(jià)收于48.97便士/色姆，較上周上行6.60%。

　　供給方面，截至4月1日，美國(guó)天然氣鉆機(jī)數(shù)量為91部，較上周減少1部；截至4月2日，美國(guó)48個(gè)州合計(jì)可用天然氣庫(kù)存17640億立方英尺，周環(huán)比上行0.80%。

　　2、3月美日歐等制造業(yè)PMI指數(shù)上行

　　3月份，美歐日等國(guó)家/地區(qū)制造業(yè)PMI指數(shù)普遍上行，歐元區(qū)制造業(yè)PMI指數(shù)增幅最大，韓國(guó)制造業(yè)PMI指數(shù)與上月持平。3月份美國(guó)PMI指數(shù)為64.7%，相比2月份上行了3.9個(gè)百分點(diǎn)。歐元區(qū)制造業(yè)PMI為62.5%，較2月上行了4.6個(gè)百分點(diǎn)，增幅最大；日本制造業(yè)PMI為52.7%，相比2月份上行了1.3個(gè)百分點(diǎn)；韓國(guó)制造業(yè)PMI為55.3%，與二月份持平。